תמונת מצב: דו"ח חדש חושף את השפעות המלחמה על ההייטק הישראלי

במלאות שנה לפרוץ מלחמת "חרבות ברזל" ב-7 באוקטובר 2023, רשות החדשנות מפרסמת דו"ח נרחב המספק תמונת מצב עדכנית של ההייטק הישראלי. בדו"ח נבחנות ההשלכות של המלחמה על אחד הענפים המשמעותיים ביותר לכלכלת ישראל, ענף המהווה יותר ממחצית מהייצוא הישראלי, כשליש מכלל הכנסות המדינה ממסי הכנסה של שכירים, וחמישית מהתוצר המקומי הגולמי. ענף ההייטק, הנסמך במידה רבה על משקיעים זרים, מצוי בתקופה קריטית המאופיינת בסיכון מוגבר ואי-ודאות גוברת, עם השפעות על המשק הישראלי כולו.

לצד יציבות מרשימה בסך ההשקעות בענף לעומת התקופה המקבילה אשתקד, תמונת התעסוקה והגיוסים בהייטק הישראלי מורכבת. בעוד בעולם הטכנולוגי מתחילים להיראות ניצני צמיחה והתאוששות מהמשברים הכלכליים הגלובליים, בישראל נרשמה סטגנציה מדאיגה בתעסוקה.

עצירה בתעסוקה: סיכון לכלכלה הלאומית

בעשור האחרון התאפיין ההייטק הישראלי בצמיחה עקבית בתעסוקה, אך בשנתיים האחרונות נרשמה ירידה בקצב הגידול, מצב המהווה בעיה מהותית לכלכלה הישראלית, שכן תרומתם של עובדי ההייטק להכנסות המדינה ממסים היא משמעותית. הדו"ח מתריע כי אם לא תחול צמיחה משמעותית בתעסוקה, עלולה להיות פגיעה עתידית בהכנסות המדינה ממסים וזאת בתקופה שבה הגירעון הולך ומעמיק.

הייטק ישראלי: שמירת האטרקטיביות להשקעות לצד דריכה במקום בתעסוקה

הממצאים מראים כי למרות המצב הביטחוני, ישראל נותרה מוקד משיכה משמעותי להשקעות זרות. מנגד, הדו"ח מצביע על כך שהצמיחה במספר המועסקים בענף, שהייתה המנוע לצמיחה הכלכלית בעשור האחרון, הואטה מאוד. מאז 2022, נרשמה עצירה כמעט מוחלטת בצמיחה במספר המועסקים, שנותר קבוע סביב 400 אלף עובדים, המהווים כ-11 אחוזים מהמועסקים במשק הישראלי (שיעור שגם הוא הפסיק לצמוח).

לצד הדריכה במקום בתחום התעסוקה, ההייטק הישראלי שמר על יציבות בגיוסי הון, כאשר בין אוקטובר 2023 לאוגוסט 2024 גויסו קרוב ל-9 מיליארד דולר על ידי חברות טכנולוגיה ישראליות.

הדו"ח מצביע גם על שינוי בתמהיל התעסוקה בהייטק: בעוד שתפקידי מו"פ המשיכו לצמוח, התעסוקה בתפקידי מוצר ובתפקידים עסקיים נחלשה. המצב הזה יוצר תעשייה הממוקדת בעיקר במחקר ופיתוח, תוך ירידה בתפקידים התומכים בפיתוח המוצר ובתפעול העסקי. 

השקעות מרוכזות בחברות בוגרות וסייבר

הדו"ח מגלה כי בעוד סך ההשקעות בחברות הייטק נשאר יציב, ישנה מגמה של ריכוז השקעות בחברות בוגרות, ובעיקר בתחומי הסייבר. קרוב ל-60 אחוזים מההשקעות שנעשו בתקופת המלחמה הופנו לסבבי גיוס גדולים (מעל 50 מיליון דולר), בעיקר בחברות מבוססות. תחום הסייבר הפך לדומיננטי במיוחד, וריכז כ-35 אחוזים מסך ההשקעות בתקופה זו, נתון הכפול מהשנים הקודמות.

מגמה זו מעידה על ההצלחה של תחום הסייבר בישראל, אך היא גם מדגישה את הסיכון לצמצום ההשקעות בסטארטאפים צעירים ובתחומים נוספים - צריך להמשיך לוודא שיש מספיק הון זמין להשקעות גם ביתר התחומים. 

שכר גבוה אך פערים גדלים

בעוד התעסוקה בהייטק נותרה בסטגנציה, השכר בענף המשיך לעלות, והפער בין השכר בהייטק לשאר המשק ממשיך להתרחב. השכר הממוצע בהייטק ברבעון השני של 2024 עומד על כ-31.5 אלף שקלים, פי 2.8 מהשכר הממוצע במשק. העלייה בשכר מעידה על ביקוש לכישרונות טכנולוגיים שרק יגדל בעתיד.

במספר האבים יש סימני התאוששות, ישראל בהשתהות

בנוסף, פערי התשואות בין חברות טכנולוגיה ישראליות לחברות נאסד"ק ממשיכים להתרחב. בעוד בנאסד"ק נרשמה תשואה של 31 אחוזים מאז פרוץ המלחמה, מדד ת"א-טכנולוגיה עלה ב-14 אחוזים בלבד, פער המדגיש את התחרות הגוברת בשווקי ההון העולמיים. 

גילה גמליאל, שרת החדשנות, המדע והטכנולוגיה: "מלחמת חרבות ברזל הוסיפה אתגר נוסף לכלכלה הישראלית, אך הדו"ח מוכיח כי ההייטק הישראלי ממשיך להוות עמוד תווך יציב. עלינו לפעול בדחיפות כדי להבטיח שהענף יוכל להמשיך להוביל את הצמיחה הכלכלית שלנו, תוך שמירה על מגוון רחב של תחומים ושלבי פיתוח טכנולוגי".

ד"ר אלון סטופל, יו"ר רשות החדשנות: "המלחמה והאתגרים הנלווים לה, הובילו לעצירת הצמיחה בתעסוקה, בתחומים עסקיים ובתפקידי מוצר. מדובר בסימן אזהרה ברור. תעשיית ההייטק הופכת להיות ממוקדת יותר בתפקידים טכנולוגיים, מה שמאותת כי הצמיחה העסקית של חברות הייטק מתבצעת מחוץ לישראל. במידה ותהליך זה ימשך הוא יפגע בצמיחה הכלכלית, וישפיע גם על ההזדמנויות של אנשים העובדים בתפקידי מעטפת להשתלב במגזר הייטק".

דרור בין, מנכ"ל רשות החדשנות: "על מנת להבטיח שעם סיומו של המשבר ההייטק יחזור לתוואי הצמיחה המהירה שלו עלינו לוודא שההשקעות זורמות גם לסטרטאפים צעירים ולחברות בשלבי צמיחה מוקדמים ולכלל תחומי הטכנולוגיה, ולא נשארות רק בחברות הגדולות יותר ובסייבר. הדרך לעשות זאת, בין היתר, היא באמצעות הגדלת ההשקעה הממשלתית בהייטק גם בשנים הבאות, כפי שנעשה ב-2024".